期限错配下P2P网络借贷流动性风险测度研究.docx

摘要：P2P 网络借贷（Per to Per Lending） 的发展是对传统民间借贷行为而言是一场革命。然而在经过数年的发展，P2P行业也暴露出诸多问题，多家平台跑路对金融业的健康发展造成了负面影响，本文专注于研究P2P行业的流动性风险，利用H-P滤波法测度出所选样本的流动性缺口并以之作为该行业的一个参考。本文研究发现在风险意识逐渐加强的大背景下，总体来看P2P行业流动性风险可控，但若加入隐性风险和流动性缺口占比指标，则整个行业的风险依旧不容小觑。

关键词：P2P 网络借贷；流动性缺口；H-P滤波法

目录

摘要

Abstract

1 引言-1

1.1 研究背景和研究意义-1

1.2 研究方法和主要内容-1

1.3 创新与不足-1

2 文献综述-2

2.1 国外研究文献综述-2

2.1.1 关于期限错配风险问题的相关研究-2

2.1.2 关于P2P风险的相关研究-3

2.2 国内研究文献综述-3

2.2.1 关于期限错配风险问题的相关研究-3

2.2.2 关于P2P风险的相关研究-4

2.3文献评述-4

3期限错配研究方法在P2P领域的应用-5

3.1 P2P行业的期限错配问题-5

3.2 对P2P进行期限错配分析的可行性及方法讨论-5

4我国P2P期限错配问题的实证分析-6

4.1 我国P2P行业期限错配问题的来源-6

4.2  样本数据和模型选择-6

4.2.1 样本数据-6

4.2.2 模型选择-6

1、选择H-P模型作为测度方法的原因-6

2、 H-P模型的简介与使用-7

4.3 实证过程-8

4.4实证结果分析-9

4.4.1 基于H-P滤波法的流动性缺口方法测度结果分析-9

5 P2P行业流动性风险管理和相关监管的建议-15

参考文献