政治事件对国际石油期货价格影响的分析-2014年乌克兰危机为例.doc

摘要：本文选取2014年的乌克兰危机事件，研究俄罗斯受到经济制裁后，国际石油期货价格波动的影响因素，以及国际油价变动下对俄罗斯经济的反向影响。文章采用时间序列研究方法，通过建立VAR模型找出国际石油期货价格的影响因素并做出预测。研究发现，美元指数USDX对国际石油期货价格在短期内呈负相关性，长期呈正相关性。全球石油供给量对国际石油期货价格在长短期内都呈负相关性。研究还得出政治事件影响下的国际石油期货价格波动，也会反作用于一国的石油贸易出口，进而影响该国的国内经济。国际石油期货价格在长短期内都对俄罗斯石油出口额呈正相关性，对俄罗斯美元兑卢布汇率呈负相关性。通过乌克兰危机事件的研究，给我国今后的石油市场发展提供了启示。我国应该积极参与石油期货市场，重视能源储备安全体系，优化完善能源结构并建立健全石油税收制度

关键词：国际油价；VAR模型；乌克兰危机；时间序列研究法

目录

摘要

Abstract

1  引  言-1

1.1  研究背景和意义-1

1.1.1  选题背景-1

1.1.2  研究目的-1

1.1.3  研究意义-2

1.2  国内外研究现状-2

1.3  主要内容-4

1.4  论文方法和创新-4

2  乌克兰危机简介-4

2.1  乌克兰危机介绍-4

2.2  国际石油期货价格波动-5

2.3  俄罗斯受到的影响-6

3  国际石油期货价格影响因素-8

3.1  国际石油期货价格定义-8

3.2  供需因素-8

3.3  世界经济发展因素-9

3.4  替代能源-10

3.5  地缘政治因素-12

4  国际油价波动的VAR实证分析-12

4.1  数据选取和变量控制-12

4.2  ADF单位根检验-12

4.3  一阶差分再检验-14

4.4  建立VAR模型-14

4.4.1  选择最佳滞后阶数-14

4.4.2  AR根平稳性检验-15

4.4.3  Granger因果检验-15

4.5  脉冲响应函数-16

5  国际油价波动反作用力实证分析-17

5.1  数据选取和变量控制-17

5.2  ADF单位根检验-18

5.3  一阶差分再检验-19

5.4  建立VAR模型-19

5.4.1  选择最佳滞后阶数-19

5.4.2  AR根平稳性检验-20

5.4.3  Granger因果检验-21

6  建议与对策-23

参考文献-24

附录-25